Cambridge
Academy
In London

المقدمة

في السنوات الأخيرة، تزايد الإدراك بأن الإدارة الفعّالة للتدفقات النقدية، على المدى الطويل، تفوق أهمية الربح. فإدارة رأس المال العامل والتدفقات النقدية على المدى الطويل هي القيمة الحقيقية لأي مشروع تجاري. وقد أقرّت دورة إدارة رأس المال العامل والتدفقات النقدية بالإمكانات الكبيرة لتحسين الأداء المالي من خلال الإدارة الفعّالة لرأس المال العامل، سواءً بشكل مباشر من خلال المكاسب النقدية الفورية وخفض صافي تكاليف الفائدة، أو بشكل غير مباشر من خلال تأثيرها على زيادة الربحية والعائد على رأس المال المستثمر. ويكمن أحد التحديات الرئيسية في تحقيق هذه التحسينات في الأداء في أن مستويات رأس المال العامل الفعلية وتوليد التدفقات النقدية تتحدد فعلياً من خلال الإجراءات اليومية للعديد من المديرين والموظفين، والذين غالباً ما يصل عددهم في الشركات الكبيرة إلى عشرات الآلاف. تغطي هذه الدورة المتقدمة في إدارة التدفقات النقدية ورأس المال العامل المبادئ والتقنيات والمهارات اللازمة لإدارة التدفقات النقدية ورأس المال العامل بفعالية في أي مشروع تجاري، وتتوافق مع ندوات إدارة التدفقات النقدية الاحترافية ودورة تدريبية مكثفة لمدة أسبوع لتعزيز الكفاءة المالية. تدريب لمدة أسبوع على نموذج التدفق النقدي: كجزء من دورتنا المتقدمة في التدفق النقدي، سيتعمق المشاركون في تفاصيل نموذج التدفق النقدي خلال أسبوع من التدريب. تُعد هذه الدورة المتقدمة أداة مالية أساسية تُساعد الشركات على التنبؤ باحتياجاتها النقدية قصيرة الأجل والتخطيط لها. يُؤكد هذا التدريب على أهمية الدقة والتنبؤ الاستراتيجي في الحفاظ على سيولة الشركات وضمان استقرارها المالي.

أهداف الدورة التدريبية

بنهاية هذه الدورة، سيكون المشاركون قادرين على:

• فهم أساسيات إدارة التدفقات النقدية، بما في ذلك تحسين مستوى رأس المال العامل.

• اكتساب خبرة عملية في إدارة التدفقات النقدية وتحسين رأس المال العامل لتسهيل تحقيق ذلك في بيئات العمل الحقيقية.

• رفع مستوى مهاراتهم المالية الشخصية.

• تعزيز ثقتهم بأنفسهم من خلال فهم العوامل الرئيسية لنجاح الأداء المالي.

• اكتساب العديد من المهارات التقنية، التي تُؤهلهم لحساب الأرقام المطلوبة وتطبيقها في اتخاذ قرارات تجارية تُضيف قيمة.

• فهم الميزانيات العمومية وقوائم الأرباح والخسائر.

• إدراك أهمية النقد كشريان الحياة لأي عمل تجاري.

• التركيز على مجالات إدارة المخزون، وحسابات القبض، وحسابات الدفع.

• فهم كيفية التحكم في التدفقات النقدية وإدارتها.

• التنبؤ بالتدفقات النقدية وإعداد ميزانية نقدية.

• تقييم المشاريع بناءً على تدفقاتها النقدية المتوقعة.

• دمج المخاطر في القرارات المالية.

الفئة المستهدفة

تم تصميم هذه الدورة لتناسب الفئات التالية:

• أعضاء فريق الخزينة.

• المديرين التجاريين.

• أعضاء فريق حسابات القبض والدفع.

• مديري التخطيط والميزانية.

• المحاسبين الماليين والإداريين.

• أعضاء فريق إدارة الاستثمار الرأسمالي والمشاريع.

محاور الدورة التدريبية

اليوم الأول: المحاسبة لإدارة التدفقات النقدية والأداء

• نموذج إدارة أداء التدفقات النقدية.

• المصطلحات المالية.

• أساسيات المحاسبة.

• إدارة رأس المال العامل والتدفقات النقدية.

• القوائم المالية الرئيسية الثلاث.

• التدفق النقدي مقابل الربح.

• استخدام القوائم المالية لإدارة التدفقات النقدية ورأس المال العامل.

اليوم الثاني: قياس الأداء وتحسينه

• تأثير التضخم على الأداء المالي.

• قياس الأداء: النسب ومؤشرات الأداء الرئيسية.

• مقارنة الأداء.

• نسب إدارة التدفقات النقدية ورأس المال العامل.

• أساسيات إدارة رأس المال العامل.

• إدارة مخاطر الائتمان.

• النمذجة المالية لإدارة التدفقات النقدية ورأس المال العامل.

• نمذجة الجداول الإلكترونية وأدواتها وأساليبها.

اليوم الثالث: الإدارة النقدية الاستراتيجية

• نمذجة التدفقات النقدية والتكاليف.

• نموذج التدفق النقدي للقيمة الاقتصادية.

• القيمة الزمنية للنقود والتدفقات النقدية المخصومة (DCF).

• مؤشرات الاستثمار الأساسية.

• تحديد الحالة الأساسية المناسبة، وتحليل الحساسية، وتحليل المخاطر.

• معالجة رأس المال العامل.

• تقييم الشركات وعمليات الاستحواذ.

• من أين تأتي القيمة الحالية الصافية (NPV)؟

• محركات القيمة.

• التعلم من الخبرة وتحقيق قيمة المشروع.

اليوم الرابع: تحسين رأس المال العامل

• التحسين، وليس التقليل.

•القضايا الرئيسية.

• المخزون.

• المدينون.

• الدائنون.

• المخازن.

• خيارات التسوية.

• تكلفة رأس المال العامل.

• على المدى الطويل.

• على المدى القصير.

• أمثلة عملية.

• إشراك المؤسسة.

اليوم الخامس: تخطيط وتوقع التدفقات النقدية

• أساليب إدارة الموارد النقدية.

• طرق توقع التدفقات النقدية.

• نهج متكامل لإدارة المخاطر.

• تقنيات إدارة المخاطر.

• بناء توقعات التدفقات النقدية بناءً على العوامل الأساسية.

• اختبار حساسية توقعات التدفقات النقدية.